Punti di forza per l'affare
1. Indianapolis
* La popolazione della metropoli è di 2.1 milioni di abitanti.
* La popolazione della città stessa conta circa 890 mila residenti e registra un aumento complessivo di circa il 10% negli ultimi 10 anni
* Il prezzo medio nella metropoli è di $ 290, con un aumento del 18.3% rispetto all'anno precedente.
* 10 sedi dall'elenco Fortune 1,000 e luoghi di lavoro molto diversi.
*Scelta nel 2020 come la terza città migliore in cui lavorare.
Con un'area metropolitana di quasi due milioni di persone, Indianapolis è la seconda città più grande del Midwest e la quattordicesima più grande degli Stati Uniti. La città ha investito miliardi di dollari nella rigenerazione e ora è classificata tra le migliori città secondo Forbes.
Essendo una città di circa 850,000 persone, Indy è nota da tempo come un centro per la produzione di condizionatori d'aria, automobili, ricambi per auto e altro ancora. Tuttavia, come la maggior parte delle città degli Stati Uniti, l'industria manifatturiera di Indy è notevolmente diminuita, ma non si è arresa. In realtà, hanno fatto esattamente il contrario. Nell'ultimo decennio la città è diventata costantemente e silenziosamente un centro nazionale per le nuove tecnologie.
Oggi, Indianapolis ospita più di 150 società tecnologiche, tra cui Salesforce, Angie's List, MOBI e un'organizzazione chiamata TechPoint che mira a promuovere e accelerare la crescita della comunità tecnologica dell'Indiana.
Alcuni dei fattori che rendono Indy attraente per le aziende tecnologiche includono un basso costo della vita, una regolamentazione governativa limitata e un flusso costante di candidati qualificati provenienti da diverse università locali (e prestigiose). In effetti, Indy offre ai lavoratori della tecnologia una vita molto più gratificante rispetto alle coste orientali e occidentali. Ad esempio, un operatore tecnologico che guadagna $ 100,000 all'anno a Indianapolis dovrebbe guadagnare $ 272,891 per avere lo stesso tenore di vita a San Francisco.[bestplaces.net].
Con una popolazione metropolitana in crescita di oltre due milioni di residenti, Indianapolis è senza dubbio una stella splendente nel Mid-West che si è assicurata il posto in cima a diverse classifiche nazionali. La metropolitana ospita attività commerciali diverse e in crescita, una forza lavoro istruita, eventi sportivi di livello mondiale, prestigiose attrazioni culturali, nonché un elenco sempre crescente di opzioni di intrattenimento, shopping, ristorazione e intrattenimento. I residenti godono di una qualità della vita superiore alla media come risultato di un equilibrio tra lavoro e vita, questo dato si riflette in graduatorie nazionali costantemente elevate e un flusso costante di nuovi sviluppi e impegni lavorativi. La città di Indianapolis è il più grande centro per l'impiego dell'Indiana. Indianapolis, spesso chiamata "Indy", è una delle più grandi aree economiche degli Stati Uniti. L'area del centro ha vissuto un'economia in forte espansione negli ultimi anni con più di 10 società Fortune 500 e Fortune 1,000 regionali, nazionali e internazionali che hanno un quartier generale o una presenza importante nell'area metropolitana. La performance economica del centro di Indianapolis è meglio conosciuta per il suo centro per il commercio, il turismo, il governo, la finanza, la farmacia e gli studi hi-tech. La crescita nel settore tecnologico è stata straordinaria con un afflusso di giganti della tecnologia come Salesforce.com Inc. E altre startup continuano a trasferirsi in città.
2. Crescita della popolazione e dei posti di lavoro
Negli ultimi 10 anni, la popolazione di Indianapolis è cresciuta di oltre l'8%, con i distretti suburbani di Indianapolis come Hamilton, Boone e Hendricks che hanno registrato aumenti di oltre il 20% negli ultimi dieci anni. Si tratta di una crescita più rapida del 36% rispetto alla media nazionale del 5%.
Questo ci mostra che la popolazione di Indianapolis sta crescendo più velocemente di molti altri mercati negli Stati Uniti oggi. Una cosa da notare è che questa rapida crescita non è nuova a Indianapolis. In effetti, la popolazione indipendente è cresciuta di oltre il 36% dal 1989.
Nell'ultimo anno, il numero di posti di lavoro a Indianapolis è cresciuto di oltre il 2%, una percentuale superiore alla crescita nazionale dell'1.7%. Inoltre, Indianapolis è in realtà uno dei centri in più rapida crescita per la tecnologia e la biologia nel paese. Tutti questi sono ottimi segnali per gli investitori che desiderano investire in un mercato immobiliare in crescita ma più stabile.
3. Stabilità e crescita
Il mercato di Indianapolis è uno dei mercati immobiliari stabili negli Stati Uniti, con una volatilità molto bassa, in qualsiasi momento del ciclo di mercato. Il mercato gode di interesse e di una forte crescita che dovrebbe continuare anche nel prossimo decennio. Quasi l'80% della popolazione del paese può essere raggiunta da Indianapolis in un giorno di macchina, il che si rivela una caratteristica fondamentale alla luce del volto mutevole dei mercati della vendita al dettaglio e della logistica, nonché dell'interesse che le aziende tecnologiche come Salesforce trovano per nella regione, questi e altri contribuiranno a una crescita stabile negli anni a venire.
4. Crescita naturale
Il mercato di Indianapolis sta vivendo un'importante ondata di crescita demografica e occupazionale nel 2010-2021. La crescita della popolazione è uno dei driver più critici della domanda nel settore multifamiliare. Indianapolis ha registrato una crescita annua del 5.98% nelle aree centrali della città e di quasi l'1% nell'area metropolitana. Tutto ciò mette l'area metropolitana di Indianapolis in una posizione ideale per continuare a mantenere affitti e occupazione elevati.
5. Forti condizioni di "uscita".
La domanda di alloggi a prezzi accessibili di alta qualità nel Mid-West e in particolare a Indianapolis è ai massimi livelli. Questa domanda dovrebbe crescere ulteriormente man mano che sempre più datori di lavoro si trasferiscono nell'area, i costi di costruzione continuano a crescere e l'offerta di proprietà è estremamente limitata. Un immobile di questo tipo è molto ricercato dagli acquirenti istituzionali e il piano di miglioramento previsto per il progetto lo renderà sicuramente ancora più appetibile in fase di vendita.
6. Canoni bassi rispetto al mercato
La nostra analisi mostra un divario fino a $xxx attribuito all'elevata crescita degli affitti nell'area negli ultimi 12 mesi. La strategia è quella di colmare questa lacuna migliorando il processo di affitto e, naturalmente, aggiornando gli appartamenti.
7. Miglioramento
La strategia di miglioramento prevede la riqualificazione di almeno il 33% degli appartamenti, nonché il potenziamento delle aree comuni e dell'area piscina, del club dei residenti, dei parchi giochi, della segnaletica e dei campi. Il nostro calcolo mostra sconti sull'aumento dell'affitto in media di circa $xxx per appartamento ristrutturato e un totale di $xxx,xxx per NOI (reddito netto) come risultato delle azioni di miglioramento.
8. Resistenza alle crisi
UN. Proprietà residenziale
In tempi di crisi abbiamo visto un notevole vantaggio negli immobili residenziali, perché mentre uffici e immobili commerciali hanno alternative, come lavorare da casa o ordinare prodotti online, la popolazione ha sempre bisogno di un posto dove vivere a costi ragionevoli e multifamiliari le proprietà lo consentono.
B. Multi famiglia
In tempi di crisi gli immobili che hanno mostrato la maggiore stabilità sono stati i plurifamiliari, perché se uno dei coniugi perdesse il lavoro, la famiglia si ridurrà da una casa che costa 3000 dollari al mese ad un appartamento che costa 850 dollari al mese e puoi vedere che gli affitti dei complessi plurifamiliari hanno aumentato l'occupazione.
Puoi guardare la mia lezione sulle proprietà multifamiliari e sui loro benefici in tempi di crisi qui.
9. Profitto sull'acquisto e flusso dal primo giorno
Nelle transazioni immobiliari c'è una regola: il profitto viene realizzato sull'acquisto.
Strategia: Acquista a prezzo di opportunità ® Miglioramento e profitti dal contratto di locazione corrente ® Manutenzione e profitto dai contratti di locazione ® Vendita del progetto (uscita)
Il progetto in questione è stato acquistato ad un prezzo che prevede uno sconto significativo rispetto al prezzo di mercato e di fatto genera un profitto già al momento dell'acquisto.
In tempi di crisi, la cosa più importante è il flusso di cassa e, con un tasso di occupazione del 96%, il progetto genera flusso di cassa dal primo giorno di sottoscrizione della transazione.
10. Il livello di popolazione nell'area
La proprietà si trova in un'area di livello B+, il che significa classe media dei colletti blu e un basso tasso di criminalità.
11. Potenziale di aumento del valore e del valore aggiunto e potenziale di aumento della rendita
L'imprenditore è riuscito a chiudere l'affare, ad un prezzo inferiore a quello di mercato. Inoltre, il precedente proprietario è stato in grado di ottenere affitti più elevati nella gamma di $ 150-225 per gli appartamenti di categoria superiore; Lo sviluppatore prevede di continuare il programma di miglioramento perché la maggior parte degli appartamenti non è stata rinnovata.
La strategia del team di gestione prevede il rinnovamento degli spazi interni, nonché il miglioramento delle aree comuni.
L'analisi Proforma presuppone un aumento significativo del canone per le unità rinnovate in base all'aumento del canone che abbiamo visto nelle unità già ristrutturate. La ristrutturazione posizionerà la proprietà come una delle migliori proprietà in questo sottomercato, il che comporterà un aumento significativo del valore prima della vendita.
12. La proprietà
Una multifamiliare in stile giardino di 470 unità con 39 edifici e una posizione sul lato ovest di Indianapolis vicino a Eagle Creek Park, I-65 e I-465, a 10 minuti dal centro. Il progetto è stato costruito nel 1977 e parzialmente aggiornato nel 2020, offrendo molte opportunità. L'attuale proprietario ha investito più di $ 4 milioni negli ultimi due anni, inclusi $ 500,000 sui tetti, $ 250,000 su grondaie e parcheggi, $ 250,000 su una club house e un centro fitness e circa $ 100,000 su aggiornamenti di piscina e area picnic. Inoltre, il club e le strutture sono stati recentemente aggiornati con un pacchetto di lusso best-in-class. Poiché solo 172 dei 470 appartamenti totali sono stati riqualificati, continuare a riqualificare il resto degli appartamenti è un'opportunità straordinaria e sicuramente alla luce della prova della fattibilità degli appartamenti già riqualificati. In media, gli appartamenti di categoria superiore vengono affittati per circa $ XXX in più rispetto alle unità normali, dove gli appartamenti con 2 stanze e soggiorno e 1.5 bagni e doccia ricevono un aumento impressionante di circa $ XXX+. In quanto tale, il futuro business plan è chiaro: continuare a ristrutturare gli appartamenti e aumentare notevolmente le entrate.
13. Vantaggio dimensionale
Nel settore immobiliare, più grande è il progetto, maggiore è la sua stabilità e sono coinvolti organismi più forti.
Il progetto in questione ha un costo totale di circa XX milioni di dollari e il progetto ha ricevuto finanziamenti con il sostegno del governo (Freddie Mac - Penny May) dell'X percento dell'importo del progetto con un tasso di interesse fenomenale del solo X percento.
Un progetto che include finanziamenti aumenta la sicurezza complessiva del progetto perché un ente esterno, gli analisti della banca prestatrice, ha verificato l'accordo e ha deciso che è abbastanza sicuro finanziare questo accordo con XX milioni di dollari.
14. Il personale
Il progetto viene portato avanti insieme a un partner locale esperto - July Residential.
La società di gestione che gestirà il progetto è Element National, una grande società di asset management che gestisce circa 15,000 immobili negli Stati Uniti (https://elementmgt.com), Che aggiunge sicurezza alla transazione grazie all'esperienza di questa società, oltre a qualcosa che garantisce efficienza nella gestione e riduzione delle spese.
Uno dei proprietari della sua attuale società di gestione e amministratore delegato (Roberto Levali) è partner di July Residential, la società con esperienza che realizza il progetto vero e proprio - questo ovviamente porta a una chiara identificazione degli interessi e sarà una parte importante del successo dell'affare.
L'investimento sarà accompagnato in Israele da GBK - uno studio legale internazionale e una delle aziende leader in Israele nel campo degli accordi commerciali. L'accompagnamento includerà tutti gli investitori e la società.
Per consigli sulla tassazione americana puoi contattare il nostro commercialista (per favore contattaci tramite e-mail di ritorno per programmare una chiamata).
15. Una forte strategia di uscita
La proprietà dovrebbe essere detenuta da 3 a 5 anni e al momento della vendita genererà un significativo profitto aggiuntivo per gli investitori, oltre l'attuale flusso di cassa.
La domanda di alloggi a prezzi accessibili e di alta qualità nella zona è ai massimi livelli. Si prevede che questa domanda aumenterà, poiché sempre più datori di lavoro si trasferiranno nell'area, i costi di sviluppo aumenteranno poiché la pipeline di approvvigionamento al sottomercato rimane limitata. I complessi plurifamiliari come questo complesso sono ricercati da acquirenti istituzionali e lo sponsor può offrire all'acquirente un insieme di proprietà che possono comportare un premio significativo sul prezzo di vendita.
16. Identità degli interessi e registrazione completa dell'investitore nell'operazione
Gli investitori saranno ufficialmente registrati nell'accordo di costituzione della società come parte dei proprietari.
Gli investitori hanno la priorità sull'imprenditore nella distribuzione dei profitti. Noi e il nostro partner locale investiremo personalmente (circa la metà del saldo azionario richiesto) insieme agli investitori e alle stesse condizioni.