À medida que as taxas de hipoteca aumentam, mais pessoas optam por alugar casas unifamiliares

Em resposta, grandes construtoras e incorporadoras estão entrando no negócio, antes dominado por roupas de mãe e pai.

Quando Ronald Granville, um ex-policial da Filadélfia, recebeu uma oferta de emprego na Carolina do Norte neste verão, ele e sua esposa, Fiona Granville, agarraram a chance de mudar a família. Eles empacotaram a van e levaram seus dois filhos em uma viagem em busca de um lugar para morar.
O casal sonhava em ter a casa própria e criar raízes. Mas depois de calcular o custo de uma hipoteca de taxa fixa de 30 anos em uma casa de três quartos no mercado local, eles optaram por uma nova comunidade de aluguel unifamiliar em Brentwood administrada pela American Homes 4 Rent AMH 0.90%, apenas alguns minutos de Lake Norman, um lugar de suas férias favoritas.
"Fizemos as contas e descobrimos que o custo de uma hipoteca, seguro residencial e impostos será US$ 1,500 a mais por mês do que o custo do aluguel de uma casa", diz o homem de 42 anos, cujo aluguel mensal é agora de US$ 2,200 por mês. "Decidimos esperar até que a taxa de juros das hipotecas caísse antes de comprar uma casa. Não é econômico no momento."
Cada vez mais, os consumidores americanos que enfrentam a inflação e os altos preços das casas estão pressionando o botão de pausa na compra de casas. A taxa média de hipoteca fixa de 30 anos agora é de 6.61%, mais que o dobro do que era em outubro de 2021, de acordo com a agência de financiamento habitacional Freddie Mac. Como resultado, Single Family Home Rentals, ou SFRs, são agora uma área quente do mercado imobiliário.
Estamos no meio de uma crise de acessibilidade habitacional e as pessoas estão em choque", diz Gary Berman, CEO da Tricon Residential TCN 1.37%, uma grande incorporadora, construtora e operadora de casas unifamiliares para alugar nos Estados Unidos. e Canadá.
A tendência fez com que os consumidores olhassem mais de perto se alugar um apartamento unifamiliar hoje é mais econômico do que comprá-lo. Nacionalmente, custa US$ 888 por mês a mais para comprar uma casa unifamiliar de nível básico do que alugá-la, de acordo com dados de setembro da John Burns Real Estate Consulting. Uma hipoteca fixa de 30 anos com 5% de entrada (incluindo principal, juros, impostos, seguro e manutenção) em uma casa custa US$ 3,058 por mês, enquanto o aluguel médio de uma casa unifamiliar era de US$ 2,170, com base na pesquisa de John Bern . A empresa pesou 99 mercados imobiliários dos EUA para determinar o pagamento médio da hipoteca versus o pagamento médio do aluguel.
De acordo com a National Association of Home Builders, o mercado imobiliário de $ 4.4 trilhões de SFR é um dos setores de crescimento mais rápido. "Hoje, as residências unifamiliares construídas para aluguel representam 11% de toda a construção de residências unifamiliares no mercado imobiliário, em comparação com a participação de mercado de 3% típica nas últimas décadas", disse Robert Dietz, vice-presidente sênior e economista-chefe da National Association of Home Builders. "A participação de mercado do setor está crescendo e deve chegar a 15% nos próximos trimestres."
Outros fatores também estão impulsionando a tendência. Alguns consumidores enfrentam mais desafios ao tentar obter uma hipoteca. Os bancos apertaram as exigências de crédito para evitar a inadimplência, o que dificulta a obtenção de um empréstimo. Para outros, o desejo de um estilo de vida mais transitório e sem complicações tornou a casa própria menos atraente. Isso é especialmente verdadeiro para trabalhadores remotos que são móveis e podem viver e trabalhar onde quer que tenham a melhor qualidade de vida.
Custo de propriedade versus aluguel
Prêmio de propriedade para casas unifamiliares iniciais, ou quanto mais caro ou não possuir em comparação com o aluguel, ao longo do tempo
Uma vez dominado por desenvolvedores de pais e mães, o mercado SFR agora é um negócio próspero para os principais construtores e desenvolvedores imobiliários, incluindo Invitational Homes, American Homes 4 Rent, Tricon Residential e AHV Communities.
A SFR é "a queridinha do setor imobiliário", diz Mark Wolf, CEO da AHV Communities, uma empresa com mais de US$ 1.6 bilhão em residências unifamiliares sob gestão e desenvolvimento em seis estados, incluindo Colorado, Texas e Tennessee.
Isso apesar dos aluguéis de residências unifamiliares terem subido 10.2% ano a ano até setembro devido à inflação, de acordo com o CoreLogic Single-Family Rent Index. "Isso elevou o custo médio de aluguel de uma casa isolada de três quartos para US$ 1,900 por mês", diz Molly Bozel, economista-chefe da CoreLogic. "Em contraste", observa ela, "os pagamentos de hipotecas neste tipo de casas aumentaram 50% desde janeiro".
casas inteligentes
As comunidades estão surgindo especialmente no Cinturão do Sol. As unidades normalmente incluem casas de três quartos e dois banheiros, uma sala de família, um grande quintal cercado e uma garagem para dois carros. Além da manutenção doméstica no local, eles oferecem uma série de serviços – desde piscinas 24 horas e academias até parques para cães, trilhas para caminhada e estações de carregamento de veículos elétricos.
Algumas novas comunidades SFR são projetadas para clientes sofisticados. Por exemplo, as casas geminadas em Farm Haus, uma comunidade SFR no noroeste de San Antonio, são todas casas inteligentes onde os moradores podem controlar o aquecimento, ar condicionado, eletrodomésticos, fechaduras e portas de garagem usando aplicativos em seus telefones celulares. As unidades contam com cozinhas de design, piso de madeira e 2 banheiros e meio.
Emily Jewell, uma bartender e maquiadora de 25 anos de San Antonio, diz que ela e seu namorado, Danny Press, foram recusados ​​por uma hipoteca para uma casa inicial. "Temos uma alta classificação de crédito, mas a maior parte de nossa receita vem de dicas e shows paralelos que não são refletidos em nossos formulários W-2", diz ela. "Os agentes de crédito não se sentiram à vontade para aprovar nosso pedido."
Agora, com um aluguel de US$ 2,150 por mês, eles moram em uma nova casa de fazenda de três quartos. A Sra. Jewell diz que gosta das vantagens que vêm com sua comunidade, como o uso da sede do clube onde planeja realizar a festa de primeiro aniversário de sua filha Santana. "Agora estou mimada", diz ela. "Não quero rebaixar quando decidir comprar uma casa."
Joe e Stella Watson, de Starr, Idaho, sentem o mesmo. Os Watsons acabaram de se mudar com seus três filhos de Sherwood, Oregon, para uma casa luxuosa de cinco quartos na comunidade SFR administrada pela American Homes 4 Rent. "A comunidade está cheia de muitas famílias jovens e ninhos vazios de todo o país e tem muitas coisas legais que as crianças gostam", diz Watson, 40, que trabalha como consultor de informações corporativas. "Acabamos comprando uma casa perto de Boise", diz ele. "Mas, por enquanto, preferimos investir em commodities e em contas de poupança com juros altos até que a poeira baixe no mercado imobiliário."